گام تازه «وملل» در مسیر بازسازی مالی؛ صورت‌های مالی ۱۴۰۴ تصویب و مسیر افزایش سرمایه هموار شد

مجمع عمومی عادی به‌طور فوق‌العاده مؤسسه اعتباری ملل با هدف بررسی عملکرد و تصویب صورت‌های مالی سال منتهی به 29 اسفند 1404 برگزار شد و صورت‌های مالی این دوره به تصویب رسید.

این مجمع با حضور هیئت عالی بانک مرکزی جمهوری اسلامی ایران، هیئت سرپرستی مؤسسه، حسابرس مستقل و بازرس قانونی و نماینده سازمان بورس و اوراق بهادار تشکیل شد. صورت‌های مالی «وملل» پس از بررسی و ارزیابی، در چارچوب استانداردهای حسابداری و ضوابط بانک مرکزی و سازمان بورس مورد تأیید مجمع قرار گرفت.

تصویب صورت‌های مالی در حضور ارکان نظارتی، از منظر بازار سرمایه اهمیت ویژه‌ای دارد؛ زیرا ضمن تعیین تکلیف رسمی عملکرد سال مالی 1404، مسیر ارائه اطلاعات شفاف‌تر به سهامداران و اجرای مراحل بعدی برنامه اصلاح ساختار مؤسسه را هموار می‌کند. کاهش 52 درصدی زیان خالص بر اساس شفاف‌سازی پیشین «وملل»، زیان خالص مؤسسه در سال مالی 1404 نسبت به سال قبل حدود 52 درصد کاهش یافته است.

زیان خالص از حدود 3 هزار و 55 میلیارد تومان در سال 1403 به حدود یک‌هزار و 475 میلیارد تومان در سال 1404 رسیده است. کاهش زیان، هرچند به معنای پایان کامل چالش‌های مالی مؤسسه نیست، اما از تغییر جهت یکی از مهم‌ترین شاخص‌های سود و زیانی حکایت دارد. تصویب صورت‌های مالی نیز باعث شده این عملکرد در قالب فرآیند رسمی مجمع مورد بررسی و جمع‌بندی قرار گیرد.

مسیر افزایش سرمایه باز شد

یکی دیگر از تصمیم‌های مهم مجمع، انتخاب حسابرس مستقل و بازرس قانونی مؤسسه برای سال مالی 1405 بود. با این انتخاب، زمینه لازم برای آغاز فرآیندهای اجرایی افزایش سرمایه در چارچوب برنامه بازسازی مؤسسه اعتباری ملل فراهم شده است. افزایش سرمایه احتمالی می‌تواند در صورت طی مراحل قانونی و دریافت مجوزهای لازم، به تقویت ساختار سرمایه، بهبود ترکیب ترازنامه و افزایش توان مؤسسه برای اجرای برنامه‌های اصلاحی کمک کند. البته انتخاب حسابرس به‌تنهایی به معنای تصویب نهایی افزایش سرمایه نیست.

تهیه گزارش توجیهی، اظهارنظر حسابرس، اخذ مجوزهای بانک مرکزی و سازمان بورس و تصویب در مجمع مربوط، از جمله مراحلی است که باید طی شود؛ بااین‌حال، تصمیم اخیر را می‌توان آغاز رسمی این فرآیند دانست.

مزایده 13.7 همتی؛ پشتوانه مهم برنامه بازسازی

تصویب صورت‌های مالی و فراهم‌شدن مقدمات افزایش سرمایه، در شرایطی اتفاق افتاده که مؤسسه اعتباری ملل اخیراً نتیجه یکی از مهم‌ترین مزایده‌های دارایی‌های مازاد خود را نیز در سامانه کدال منتشر کرده است. براساس اطلاعات افشاشده، 59 فقره ملک با کاربری‌های تجاری، اداری و مسکونی به همراه سهام «توس سرمایه» به برندگان مزایده واگذار شده است. مبلغ مورد توافق برای این واگذاری‌ها حدود 137 هزار و 28 میلیارد ریال، معادل 13 هزار و 703 میلیارد تومان بوده است.

ارزش دفتری دارایی‌های واگذارشده حدود 50 هزار و 311 میلیارد ریال، معادل 5 هزار و 311 میلیارد تومان اعلام شده و تفاوت مبلغ فروش با ارزش دفتری به حدود 86 هزار و 717 میلیارد ریال، معادل 8 هزار و 672 میلیارد تومان می‌رسد.

بر این اساس، مبلغ فروش دارایی‌ها حدود 2.72 برابر ارزش دفتری آنهاست؛ نسبتی که از ظرفیت قابل‌توجه این مزایده برای آزادسازی ارزش نهفته در دارایی‌های مؤسسه حکایت دارد. تسویه معاملات متناسب با هر دارایی، به‌صورت ترکیبی از پرداخت نقدی و اقساطی انجام می‌شود و برای بخش اقساطی نیز تضمین‌های لازم دریافت شده است.

بنابراین، ورود کامل منابع حاصل از فروش به مؤسسه تدریجی خواهد بود، اما این فرآیند می‌تواند به تبدیل دارایی‌های کم‌نقدشونده به وجه نقد و مطالبات برنامه‌ریزی‌شده کمک کند. نکته مهم آن است که مزایده اخیر در سال 1405 برگزار شده و جزئی از صورت‌های مالی تصویب‌شده سال 1404 محسوب نمی‌شود.

ثبت نهایی آثار سود و زیانی آن نیز به انعقاد قراردادهای فروش و احراز الزامات حسابداری وابسته است.

سه ضلع یک برنامه اصلاحی

در مجموع، کاهش 52 درصدی زیان خالص در سال 1404، فروش دارایی‌های مازاد با ظرفیت سود حدود 8.67 همت و آغاز مقدمات افزایش سرمایه، سه ضلع مهم از برنامه بازسازی مؤسسه اعتباری ملل را تشکیل می‌دهند. این تحولات نشان می‌دهد «وملل» از مرحله اعلام برنامه‌ها به سمت اجرای اقداماتی قابل‌اندازه‌گیری حرکت کرده است؛ اقداماتی که می‌توانند به ارتقای شفافیت، افزایش بهره‌وری دارایی‌ها، تقویت نقدینگی و بهبود ساختار سرمایه منجر شوند.

پیام اصلی مجمع برای سهامداران، وعده نوسان کوتاه‌مدت قیمت سهم نیست؛ بلکه شکل‌گیری زنجیره‌ای از اقدامات مشخص شامل تعیین تکلیف صورت‌های مالی، کاهش زیان، مولدسازی دارایی‌های مازاد، انتخاب حسابرس و آماده‌سازی افزایش سرمایه است. در صورت نهایی‌شدن قراردادهای مزایده، شناسایی آثار مالی واگذاری‌ها و دریافت مجوزهای افزایش سرمایه، مؤسسه اعتباری ملل می‌تواند گام مهم دیگری در مسیر بازسازی ترازنامه و تقویت شاخص‌های مالی خود بردارد.